По поводу долгосрочных вложений:
На выходных попалась статья по ситуации на рынке золота. Вот основные моменты.
1. Иран начал массовую скупку золота. Министр финансов Шамседдин Хоссейни заявил, что правительство решило отказаться от использования доллара США и евро во внешнеторговых расчётах. Руководители частных компаний получили предписание о переводе всех взаиморасчётов на иранский риал.
"Всё уже подготовлено для смены внешнеторговой модели", - заявил министр. Также Хоссейни отметил, что санкции со стороны США и ЕС вынудили Иран перевести все валютные резервы страны в золото, что оказалось весьма выгодным.
Иран ещё весной заявил о своей готовности принимать золото в качестве средства платежа за нефть и заключил соглашение с Турцией, Индией и Китаем, можно предположить с большой вероятностью, что новая система оплаты будет базироваться на золоте.
2. Китай уверенно наращивает свои резервы жёлтого металла.
С января по ноябрь импорт составил 720 тонн на сумму около 40 млрд. долларов США. Для сравнения, за весь 2011 год было ввезено 392,6 тонн.
Если учесть, что Китай - крупнейший инвестор среди стран всего мира, то стоит обратить внимание на тот факт, что:
- в облигации США за сравниваемый период он вложил только 12,7 млрд. долларов США,
- за 2011 год - 15.8 млрд. долларов США.
Сравнивая эти показатели с вложениями в золото (в денежном выражении), можно понять, что Китай избавляется от трежерис и создаёт огромные резервы в золоте, все меньше и меньше доверяя доллару США, евро и йене
- облигационные фонды исторически имели преимущество в те времена, когда процентные ставки превышали 5-6% и отсутствовал интернет - крупные игроки получали информацию первыми. Сейчас ставки плавают около нуля, а с ними и доходность облигаций. К тому же недавно ввели поправку, что еще и не гарантирую возврат денег, как в случаи с Грецией (списания 80%).
Некоторые аналитики полагают, что при росте цен на золото убежище в облигациях пропадает. А если это так, то они дисконтируются, т.е. цена тела облигации уменьшается. Тогда становится объяснимым утверждение, что цена золота выше 4000 долларов США за унцию "взорвёт" рынок облигаций. Если пойти в этих рассуждениях немного дальше, то стоит обратить внимание на платину и палладий, которые давно и уверенно растут, в отличие от золота: и предположить, что золото внизу "держат", и силы остались только на это.
Китай полгода готовились к запуску банковских правил "Базель-3", принятых Базельским комитетом ещё в июне с планируемым запуском 1 января 2013 г. Согласно этим международным правилам доля безрисковых активов в капитале банков должна быть увеличена с 6% до 8%, а золото должно числиться в капитале первого уровня по 100% стоимости,
- когда же в ноябре банковские регуляторы США решили отложить на неопределённый срок начало реализации этого соглашения, один Китай в ответ заявил, что введёт правила с 1 января, как и планировалось.
С начала года к Китаю решили присоединиться ещё десять стран: Австралия, Гонконг, Канада, Мексика, Саудовская Аравия, Сингапур, Таиланд, Швейцария, Южная Африка, Япония.
Золото вновь потихоньку становится частью мировой финансовой системы.
Вспомните недавнюю историю с репатриацией немецкого золота. Сюда можно добавить выход на рынок нового инвестиционого продукта Combibar Gold Card - 50-граммового золотого слитка размером с кредитную карту, делимого вручную на кусочки по 1 грамму для использования в качестве "аварийной" валюты, повышение спроса в Индии, рекордные продажи в секторе слитков и монет, рекордные за всю мировую историю продажи американских серебряных орлов в начале года.
Главным фактором, влияющим на цену золота, выступает общее самочувствие мировой финансовой системы, сердце которой - США, или попросту говоря доллар.
Экономика США стоит перед выбором - либо коллапсировать, либо замедляться. И тормозить тем самым мировую экономику, мало никому не покажется. Если до марта Конгресс не поднимет в очередной раз потолок госдолга, Белый Дом заявил, что страна, вероятно, объявит дефолт. Если поднимет - будет фискальный обрыв.
И кто бы что ни говорил о позитиве в экономике США, ясно, что до развязки остались считанные недели. Грядет кризис, и будущее мировой финансовой системы видится в грустных красках, ведь с подобными сложностями ей исторически не доводилось ещё встречаться.
наоборот дорогой в районе 1,35 - 1,4 вот и будет что-то примерно среднее, а если так и при переходе в расчеты на евро, то нашему ЦБ не надо будет бухать деньги в удержании коридора эту ношу они переложат на плечи ЕЗ.
